どのような経済環境においても重要であるビジネスを展開している企業は、たとえ不況になっても堅実な業績を上げ続け、次の強気相場が巡ってきた時には力強い反発を見せるはずです。そんな銘柄をモトリーフールがピックアップしていますので、ご紹介します。
クラウドストライク（CRWD）
サイバー犯罪は、より一般的になり、それがもたらす被害はより高価になっています。昨年、ランサムウェア攻撃は105%増加し、ハッカーはハイテク企業やエネルギー企業から病院や化学品販売業者まで、幅広いターゲットを攻撃しました。同時に、IBMによると、平均的な被害のコストは400万ドルを超えています。そのため、効果的なサイバーセキュリティが不可欠となっており、クラウドストライクはそれを提供する業界をリードしています。
昨年、クラウドストライクはエンドポイント（デバイス）セキュリティで14.2％の市場シェアを獲得しまましたが、シェアは前年から4ポイント上昇しています。経営陣は、その規模がサイバー攻撃を特定する上で同社の人工知能（AI）エンジンに比類ない効果をもたらしていると考えています。この競争力により、クラウドストライクの顧客数は昨年57%増の17,945に達し、顧客の増加とともにデータが増えるため、クラス最高のAIが強化されることになりました。
さらに、クラウドストライクは22種類のソフトウェアモジュールを提供しており、それぞれがサイバーセキュリティ業界の異なる業種に対応しています。それらの製品はすべて単一のエージェントを通じて提供され、エンドポイントを再起動することなくインストールすることができます。
そのため、クラウドストライクの機能は他のベンダーと差別化され、顧客の導入を簡素化することができます。こうした強みを持つことから、同社は一貫して好調な業績を上げています。過去1年間の売上高は64%増の16億ドル、フリーキャッシュフローは49%増の4億8100万ドルに達しました。
同社は、今年の市場規模を580億ドルとしていますが、2026年には1260億ドルに達する可能性があると経営陣は考えています。コネクテッドデバイス（Internet of Thingsセンサーなど）の増加、リモートワークやハイブリッドワークの採用、クラウドコンピューティングへの移行といったトレンドにはすべて、ハッカーが悪用できる新しい脆弱性を生み出すという共通点があります。そのため、これらのトレンドはそれぞれクラウドストライクにとって追い風となるはずです。
現在、同社の株価は売上高の26.2倍で取引されています。これは決して安くはありませんが、3年平均の38.1倍と比べればお買い得です。さらに重要なのは、厳しいマクロ経済環境にもかかわらず、組織がセキュリティ部門を廃止する可能性は低いということです。こうしたことから、クラウドストライクは猛烈な勢いで成長しており、だからこそ、この成長株を躊躇なく購入することができるのです。
＊過去記事はこちら クラウドストライク CRWD
セールスフォース（CRM）
セールスフォースは、現代の顧客関係管理（CRM）業界のパイオニアです。セールス、カスタマーサービス、マーケティング、コマースなどの生産性向上ソフトウェアに加え、データ統合や分析用のツールも提供しています。
また、セールスフォースはソフトウェアに人工知能を導入しており、顧客は洞察力を高め、結果を予測し、ワークフローを自動化することができるようになりました。これらのツールは、企業がCRMでリードと呼ばれる見込み客を獲得し、そのリードを顧客にすることを支援します。
セールスフォースは、そのパイオニアとしての地位と幅広いポートフォリオにより、CRMのゴールドスタンダードとなっています。インターナショナル・データ社によると、同社の市場シェアは23.8%で、それに続くライバルであるSAPのシェアは5.4%です。セールスフォースは9年連続で業界をリードしており、その優位性は一貫して力強いトップラインの成長につながっています。昨年度の売上高は25％増の279億ドルを計上しました。
一方、フリーキャッシュフローの伸びは見劣りし2％増の57億ドルでした。この点を懸念する投資家もいるかもしれませんが、これにはSlackの買収による営業費用の上昇が影響しています。しかし、その買収はすでに成果を上げており、Slackに10万ドル以上支出する顧客数は、過去4四半期でいずれも40％以上伸びています。セールスフォースは今後も積極的に投資を行う方針であり、経営陣が2026年までに2840億ドルになると推定する巨大な市場機会を生かそうとしています。
今後、投資家は、セールスフォースがSlackの買収を消化し続けることで、フリーキャッシュフローの成長が加速することが期待できます。より広い意味では、CRMソフトウェアは、それを使用している組織が顧客ロイヤルティを持ち続けることに役立ちます。このような効能は、どの業界のどのようなビジネスにとっても重要であり、むしろ、高いインフレのようなマクロ経済の逆風は、CRMソフトウェアの重要性を高めるだけであると言えます。
現在、セールスフォースの株価は売上高の6.1倍と、3年平均の9.2倍よりはるかに割安であり、この成長株は今すぐ買う価値があります。
＊過去記事「億り人となって退職を迎えることを可能にする成長株2つ」